Indexové fondy vs. podílové fondy
Jedním z nejatraktivnějších nástrojů dnešního investování jsou podílové fondy. Důvodem, proč se jim říká vzájemné, je účast mnoha lidí, kteří shromažďují slunce peněz, které společnost spravuje investováním do jiných společností na akciovém trhu a také do cenných papírů. Na základě jejich minulých výkonů jsou lidé stále více přitahováni k těmto podílovým fondům. Součástí těchto podílových fondů jsou indexové fondy. Představují malou část velikosti celkových prostředků a správce portfolia je používá ke zjištění výnosů z trhu.
Indexové fondy
Jak název napovídá, k indexování se používají indexové fondy. To znamená, že nepatrná část podílových fondů se používá ke kontrole výnosů z různých akcií pocházejících z různých sektorů ekonomiky. Tento nepatrný zlomek podílových fondů se nazývá indexové fondy. Existuje mnoho segmentů jakéhokoli akciového trhu, jako je bankovnictví, IT, kovy, průmysl, infrastruktura, energetika atd., a každý segment má svůj vlastní index. S&P a Dow Jones jsou dvě oblíbené společnosti, které vyvíjejí tržní indexy.
Indexové fondy jsou spravovány pasivně, protože správce portfolia se pouze snaží replikovat index, spíše než aby dělal nějaké předpoklady a snažil se maximalizovat zisky. Indexové fondy mají různé velikosti a některé mohou zahrnovat pouze několik akcií z trhu, zatímco některé mohou zahrnovat téměř všechny akcie trhu. Index Wilshire 5000 je jeden indexový fond, který zahrnuje všechny akcie na americkém akciovém trhu. S&P small cap 600 je indexový fond, který zahrnuje akcie velmi malé hodnoty, které jsou považovány za růstové akcie. Vzhledem k tomu, že tyto fondy nejsou aktivně spravovány, je poplatek za investování do těchto fondů také velmi nízký ve srovnání s aktivně spravovanými podílovými fondy.
Podílové fondy
Jak bylo popsáno dříve, podílové fondy jsou fondy sdružené velkým počtem lidí, které společnost investuje na akciovém trhu a získané zisky se dělí mezi členy v poměru akcií, které drží. V pravém slova smyslu je společnost podílového fondu prostředníkem mezi koncovým spotřebitelem a trhem s akciemi, protože si účtuje poplatky za svou odbornost nebo znalost akciového trhu a vytváří zisk pro veřejnost, která drží její akcie. V současné době existuje na světě více než 25 000 podílových fondů působících na různých akciových trzích. Každá společnost podílového fondu má své vlastní zásady a směrnice, které určují její směr a způsob investování. V závislosti na svých cílech každá společnost podílového fondu investuje pouze do těch společností, které jsou považovány za vhodné.
Portfolio každé společnosti podílového fondu je diverzifikováno pomocí akcií, akcií, vládních cenných papírů a dluhopisů, které jsou kombinací rizika a obezřetnosti. Primárním cílem každé společnosti podílového fondu je snížit riziko pro své akcionáře.
Rozdíl mezi podílovými fondy a indexovými fondy
Je snadné vidět, že indexové fondy jsou součástí podílových fondů a používají je správci portfolia společností podílových fondů k hodnocení trendů na trhu. Jsou schopni posoudit výkonnější akcie na základě výkonnosti indexových fondů. Indexové fondy jsou spravovány pasivně, zatímco podílové fondy jsou spravovány aktivně. To jen ukazuje, že indexové fondy se používají k replikaci výkonnosti akciového trhu a nepotřebují mnoho odborných znalostí od správce portfolia. To je důvod, proč, pokud chcete investovat do indexových fondů, jsou vám účtovány mnohem nižší poplatky, než když chcete vstoupit do aktivně spravovaného podílového fondu.
Je však mnoho těch, kteří investují také do indexových fondů a vydělávají slušný zisk podle pohybu trhu. Existuje širší výběr akcií, nebo lze říci diverzifikovaný výběr s relativně nízkými náklady pro investora. Protože indexové fondy jsou vždy odrazem trhu, investor získává vyšší výnosy, když je trh optimistický. Není tomu tak v případě podílových fondů, které mohou investorům poskytovat vysoké výnosy, i když trh klesá.
Stručná rekapitulace:
Indexové fondy jsou součástí podílových fondů.
Indexové fondy jsou spravovány pasivně, zatímco podílové fondy jsou spravovány aktivně.
Poplatky za správu indexových fondů jsou nižší ve srovnání s aktivně spravovanými podílovými fondy.
Indexové fondy také vydělávají slušný zisk v závislosti na pohybu trhu.
V indexových fondech získává investor vyšší výnosy pouze tehdy, když je trh optimistický, zatímco podílové fondy mohou poskytovat vysoké výnosy, i když trh klesá.
Indexové fondy mají diverzifikovaný výběr akcií s relativně nízkými náklady pro investora
