Klíčový rozdíl – sazba půjčky a sazba výpůjčky
Klíčový rozdíl mezi zápůjční sazbou a výpůjční sazbou je v tom, že zápůjční sazba je sazba, kterou banky a další finanční instituce používají k půjčování finančních prostředků ve formě půjček svým zákazníkům, zatímco výpůjční sazba je sazba, za kterou si komerční banky půjčují od centrální banka nebo výnos, který platí jako úroky z vkladů zákazníků. Banky dosahují zisku tím, že si půjčují za nižší sazbu a půjčují stejné prostředky za vyšší úrokovou sazbu. Tento rozdíl mezi výpůjční úrokovou sazbou se nazývá „čistá úroková marže“.
Co je sazba půjčky?
Toto je sazba, za kterou banky a další finanční instituce půjčují finanční prostředky zákazníkům. Banky a finanční instituce mají obecně svobodu rozhodnout o sazbě, za kterou budou půjčovat finanční prostředky investorům; rozhodne se však po zvážení níže uvedených faktorů.
Soutěž
Bankovní odvětví se skládá z řady komerčních bank a dalších institucí, které nabízejí podobné služby. Některé z nich budou nabízet velmi atraktivní sazby se záměrem získat vyšší podíl na trhu. Úrokové sazby by proto měly být vždy stanoveny stejně jako sazby nabízené jinými konkurenčními bankami
Zásady úrokových sazeb
O politice úrokových sazeb rozhoduje vláda a neustále se používá k ovlivňování měnové politiky. Vláda tak může ovlivnit rozhodnutí komerčních bank o úrokových sazbách tím, že stanoví povinné minimální rezervy
Poptávka po půjčkách
Pokud je po půjčkách ze strany zákazníků vyšší poptávka, banky si mohou dovolit účtovat vyšší úrokové sazby. Poptávka může být silně ovlivněna volatilitou úrokových sazeb, kdy zákazníci mohou být skeptičtí k půjčkám, pokud jsou úrokové sazby vystaveny častým změnám.
I když může existovat určité rozmezí, ze kterého se sazba úvěru odvozuje, banky nabízejí různé sazby různým zákazníkům. Nabízejí finanční prostředky za nejnižší možnou sazbu pro nejbonitnější zákazníky a tato sazba se označuje jako „hlavní sazba“. Výše základní sazby ovlivňuje částka, kterou si zákazník půjčil, bonita zákazníka, počet let, kdy byl zákazník v bance. Záleží také na výši zálohy, kterou zákazník složí; pokud zákazník složí značnou zálohu, znamená to, že možnost nesplácení úvěru v budoucnu je menší.
Co je výpůjční sazba?
Když zákazníci provádějí vklady v bance, lze to vysvětlit tak, že zákazníci bance půjčují finanční prostředky. Banky nabízejí na vklady zákazníků nižší sazbu, než je sazba, za kterou půjčují prostředky. Stejně jako u úrokových sazeb i zde hraje klíčovou roli konkurence jiných bank, protože zákazníci obvykle vyhodnocují různé dostupné možnosti a ukládají peníze do bank, které jim nabízejí lukrativní sazbu.
Další pohled na výpůjční úrokovou sazbu je ten, že komerční banky si také půjčují od centrální banky, aby udržely povinné minimální rezervy stanovené vládou. Úroková sazba, za kterou Federální rezervní systém půjčuje bankám, je vyšší než půjčování si od jiné banky.
Obrázek 1: Úrokové sazby z úvěrů a výpůjček se obecně označují jako úrokové sazby
Jaký je rozdíl mezi sazbou půjčky a sazbou výpůjčky?
Výpůjční sazba vs. výpůjční sazba |
|
| Úroková sazba je sazba, kterou banky a další finanční instituce používají k půjčování finančních prostředků ve formě půjček svým zákazníkům. | Výpůjční sazba je sazba, za kterou si komerční banky půjčují od centrální banky, nebo výnos, který platí jako úrok z vkladů zákazníků. |
| Hlavní rozhodující faktor | |
| Poptávka po úvěrech je hlavním rozhodujícím faktorem pro úrokovou sazbu. | Výpůjční sazba se určuje především na požadavcích bank na minimální rezervy. |
| Zisk pro banku | |
| Pokud si banky mohou účtovat vyšší úrokovou sazbu, mohou získat vyšší zisky. | Pokud jsou úrokové sazby za půjčky vyšší, snižuje to zisk bank. |
Shrnutí – sazba půjčky vs sazba výpůjčky
Rozdíl mezi zápůjční a výpůjční sazbou závisí na řadě faktorů, jak je vysvětleno výše. Obecně se banka snaží půjčovat si nebo platit krátkodobé sazby vkladatelům a půjčovat prostřednictvím poskytování půjček na delší dobu, aby generovala vyšší výnos. Pokud to banka dokáže úspěšně, vydělá peníze a potěší akcionáře. Centrální banka a vláda hrají hlavní roli při rozhodování o uvedených sazbách, protože jejich kroky ovlivňují ekonomiku jako celek.
