Pevné vs. variabilní půjčky
Půjčky si berou jednotlivci a korporace za účelem splnění dlouhodobých nebo krátkodobých finančních požadavků. Při čerpání úvěru je potřeba zvážit řadu faktorů, jako jsou úrokové sazby, jistina, doba splatnosti a hlavně výše půjčky. Možností, ze kterých si dlužník může vybrat, je celá řada podle toho, jak by chtěl svůj úvěr splácet. Jednou z možností jsou půjčky s pevnou sazbou a půjčky s proměnlivou sazbou. Článek jasně vysvětluje, co se těmito pojmy rozumí, a vysvětluje, v čem jsou podobné a odlišné.
Půjčka s pevnou sazbou
Půjčka s pevnou sazbou je půjčka, jejíž úroková sazba je pevná po celou dobu trvání půjčky. Půjčka s pevnou sazbou má úrokovou sazbu, která je konstantní, a proto je pro dlužníka méně riziková a stabilnější. Dlužník, který si vezme půjčku s pevnou sazbou, bude s jistotou znát výši úroku, který je třeba pravidelně platit, což může pomoci při řízení peněžních toků. Dlouhodobá hypotéka je nejběžnější formou úvěru s pevnou úrokovou sazbou, kdy doba trvání úvěru je obvykle delší (obvykle až 30 let), což znamená, že dlužník by musel platit vyšší úrok po delší dobu trvání úvěru.
Půjčka s proměnlivou sazbou
Jak název napovídá, půjčka s proměnlivou sazbou je přesným opakem půjčky s pevnou sazbou. U úvěru s proměnlivou sazbou nezůstává úroková sazba uplatňovaná na úvěr konstantní po dobu trvání úvěru. Místo toho úroková sazba stále kolísá v souladu s tržním indexem. U úvěru s proměnlivou úrokovou sazbou jsou úrokové sazby náchylné ke změnám na trhu a mohou být vůči tržním podmínkám poměrně citlivé. To znamená, že věřitel může platit nižší úrokové sazby nebo vyšší úrokové sazby v závislosti na kolísání úrokových sazeb.
Existují však období úprav, ve kterých se úrokové sazby mohou změnit. Pokud má například sjednaná půjčka období úpravy v délce jednoho roku, pak se úroková sazba každý rok změní na tržní indexy a tato sazba se použije pro příští rok. Variabilní úrokové sazby mají také určité limity pro minima a maxima, kterých mohou dosáhnout, nazývané „caps“. Pokud se stropní sazba (nejvyšší, kterou lze účtovat) a minimální sazba (nejnižší sazba, kterou lze účtovat) jsou mezi 3 % a 11 %, pak úroková sazba nemůže být nižší než 3 % ani vyšší než 11 %.
Jaký je rozdíl mezi fixními a variabilními úvěry?
Kterou možnost úrokové sazby úvěru zvolíte, závisí na požadavcích a preferencích jednotlivce/organizace. Většina subjektů upřednostňuje přístup s pevnou úrokovou sazbou, protože to zlepší stabilitu a jistotu ve výši, která by měla být vyčleněna jako úrok. Používají se také variabilní úrokové sazby, které mohou být rizikové nebo výhodné v závislosti na podmínkách na trhu. Variabilní úroková sazba, na rozdíl od fixní úrokové sazby, může být rizikovější, pokud není v tržním prostředí s neustále klesajícími úrokovými sazbami.
Shrnutí:
Půjčka s pevnou sazbou vs. půjčka s variabilní sazbou
• Půjčka s pevnou sazbou má úrokovou sazbu, která je konstantní, a proto je pro dlužníka méně riziková a stabilnější.
• U úvěru s proměnlivou sazbou nezůstává úroková sazba použitá na úvěr konstantní po dobu trvání úvěru. Místo toho úroková sazba stále kolísá v souladu s tržním indexem.
• Většina subjektů upřednostňuje přístup s pevnou úrokovou sazbou, protože to zlepší stabilitu a jistotu částky, která by měla být vyčleněna jako úrok.
